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ファンド・オブ・ファンズ

索引 ファンド・オブ・ファンズ

ファンド・オブ・ファンズ(Fund of Funds, FOF)は、投資信託のうち、運用会社が別の投資信託に投資するもの。1つの投資ファンドで分散投資を企図するものが多い。その目的から、ミューチュアル・ファンド、ヘッジファンド、未公開株ファンド、、のいずれにも広く応用される。.

30 関係: 信託報酬ミューチュアル・ファンドメロン・フィナンシャルラッセル商会ルクセンブルクヘッジファンドプライベート・エクイティ・ファンドパーセント分散投資アムステルダムアメリカン・インターナショナル・グループアリアンツアクサカーライル・グループゴールドマン・サックスシンクタンクジュネーヴジョイントベンチャー租税回避無限連鎖講LGTリヒテンシュタイン銀行投資信託投資ファンド欧州投資基金未公開株1955年1962年2004年2006年2011年

信託報酬

信託報酬(しんたくほうしゅう)とは、信託に対するに報酬。.

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ミューチュアル・ファンド

ミューチュアル・ファンド(英語:mutual fund)は、オープンエンド会計の投資会社または投資信託である。.

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メロン・フィナンシャル

メロン・フィナンシャル・コーポレーション (Mellon Financial Corporation) は、メロン財閥の金融持株会社。1869年ピッツバーグを本拠に「メロン銀行」として創業した。商業銀行業務を伝統としてきたが、1972年に持株会社となった佐々木一仁 「米メロン・フィナンシャルの戦略が示すフルライン金融サービスの限界」 エコノミスト 2001年9月11日号。メロン・フィナンシャルは2007年7月にバンク・オブ・ニューヨークと合併し、バンク・オブ・ニューヨーク・メロンとなった。.

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ラッセル商会

ラッセル商会(ラッセルしょうかい、英:Russell & Co.、中:旗昌洋行)は、19世紀に極東で著名であったアメリカ系の貿易会社である。主に上海に拠点を置き、横浜にも支店を置いた。主にトルコから中国への阿片の輸出と、東アジアからの生糸と茶の輸入を中心に取引を行なっていた。.

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ルクセンブルク

ルクセンブルク大公国(ルクセンブルクたいこうこく)、通称ルクセンブルクは、西ヨーロッパに位置する立憲君主制国家。首都は国名と同名のルクセンブルク市。隣接国は、南のフランス、西と北のベルギー、東のドイツである。ベルギー、オランダと併せてベネルクスと呼ばれる。.

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ヘッジファンド

ヘッジファンド(Hedge fund)は、金融派生商品など複数の金融商品に分散化させて、高い運用収益を得ようとする代替投資の一つ。投資信託そのもののみならず、投資信託を運用する基金や組織を指すこともある。ヘッジファンドも機関投資家の一種である。.

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プライベート・エクイティ・ファンド

プライベート・エクイティ・ファンド(private equity fund)とは、複数の機関投資家や個人投資家から集めた資金を基に事業会社や金融機関の未公開株を取得し、同時にその企業の経営に深く関与して「企業価値を高めた後に売却」することで高いIRR(内部収益率)を獲得することを目的とした投資ファンドである。近年は大手プライベートエクイティ創業者の高齢化が進み、IPOは大手投資銀行への運用会社を売却するトレンドが発生している。.

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パーセント

パーセント(percent、%)は、割合を示す単位で、全体を百として示すものである。百分率ともいう。""が語源であり、は「毎に」、は「百」を意味する。また、パーセント記号そのものは""を縮めて書いたものがもとになっている。ドイツ語ではProzentといい、このため古い文献ではプロセントと表記されている。 割合を示す単位には、他に全体を三百六十とする方法(円グラフ、角度、時間など)や、全体を千とするパーミル(千分率、‰)や、万とするパーミリアド(ベーシスポイント、万分率)などがある。.

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分散投資

分散投資(ぶんさんとうし、diversification)とは、投資金額を分散していくつかのものに投資する手法である。一つのものに投資するとなんらかの要因で投資対象の価値が下落した場合は投資資金がほとんどなくなってしまうので、そうしたリスクを軽減するために行われる投資手法である。主に、中長期の投資スタイルに向いている。また、複数の金融商品、株式、債券をパックにしたタイプのバランス型投資信託もある。.

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アムステルダム

アムステルダム(オランダ語: Amsterdam )は、オランダの北ホラント州の基礎自治体(ヘメーンテ)であり、オランダ最大の都市である。人口820,654人(2012年)、都市圏人口は2,289,762人にのぼる。商業や観光が盛んなヨーロッパ屈指の世界都市である。オランダ語での発音は片仮名で表記すると「アムスタダム」に近い。地名は「アムステル川のダム(堤防)」の意(「ダム広場」の項を参照)。 憲法に規定されたオランダの首都だが、国会、中央官庁、王宮、各国の大使館など首都機能のほとんどはデン・ハーグにある。 元々は小さな漁村だったが、13世紀にアムステル川の河口にダムを築き、町が築かれた。16世紀には海運貿易の港町として、ヨーロッパ屈指の都市へと発展した。現在のアムステルダムは、アムステルダム中央駅を中心に市内に網の目状に広がる運河や、その運河に沿って並ぶ無総督時代の豪商の邸宅、自転車、飾り窓の女性たち、アンネ・フランクの家などで広く知られる。.

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アメリカン・インターナショナル・グループ

アメリカン・インターナショナル・グループ(, AIG)は、多国籍の保険会社130以上の国・地域で事業を展開して顧客数は約8800万で、90の国と地域の拠点で従業員は約6万4千人である。欧州はロンドンのクロイドンとパリのラ・デファンスに、アジアは香港に本拠を置いている。2004年4月8日より2008年9月21日までダウ平均株価の構成銘柄の1つであった。株式はNYSE・東証・アイルランド証券取引所に上場している。米経済誌『フォーブス』が2014年に発表したForbes Global 2000(世界優良企業2000社番付)2014年版では全業種通算で世界第42位にランキングされている。。.

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アリアンツ

アリアンツ(Allianz SE)は、ミュンヘン再保険と双子の関係にある保険会社で、資産運用会社などを傘下に持つ世界有数の金融グループである。フランクフルト証券取引所上場企業()。.

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アクサ

アクサ(AXA S.A.)は、フランスの保険・金融グループ。世界各国に生命保険や損害保険、資産運用などの金融サービス事業を展開している。ユーロネクスト上場企業()。1816年に設立されたMutuelle de L'assurance contre L'incendieを起源とする。 企業買収を経て1978年に社名をMutuelles Uniesに改称、1982年のDrouot Groupの買収ののち、1985年にアクサに改称した。1999年2月、ガーディアン・ロイヤル(Guardian Royal Exchange Assurance, バークレイズ#英国病の正体も参照)を買収、2006年6月、クレディ・スイスから傘下の保険会社であるWinterthur Groupを買収、2012年11月、HSBCの子会社を買収して香港・シンガポールの損害保険業に進出、2018年3月、米国の(登記はバミューダ諸島)損保大手XLグループを買収した。現在の顧客数は約8000万人、運用資産総額は約1兆3150億ユーロ(約196兆円)である。.

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カーライル・グループ

ーライル・グループ(The Carlyle Group)は、アメリカ合衆国、ワシントンD.C.を本拠とするプライベート・エクイティ・ファンド(投資ファンド)である。1987年に設立され、現在、バイアウト、グロース・キャピタル、リアルエステート、レバレッジド・ファイナンスの4つの部門で900名以上の従業員が勤務している。.

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ゴールドマン・サックス

ールドマン・サックス(The Goldman Sachs Group, Inc.)は、アメリカ合衆国ニューヨーク州に本社を置く金融グループである。株式・債券・通貨・不動産取引のブローカーであり、貸付・保険・投資銀行業務にくわえ、プライベート・バンキングも行う。GPIF年金運用委託先の一つ。.

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シンクタンク

ンクタンク()は、諸分野に関する政策立案・政策提言を主たる業務とする研究機関。 シンクタンク、政策研究所、研究機関は、社会政策、政治戦略、経済、軍事、技術、文化などのテーマに関する研究とアドボカシーを行う組織であるが、こうした政策機関はほとんどが非営利団体であり、米国やカナダなどの一部の国では非課税状態。他のシンクタンクは、政府、 擁護団体 、または企業によって資金提供されているか、またはプロジェクトに関連するコンサルティングや研究活動から収益を得ている。 直訳すると、頭脳集団。よって、頭脳集団という意味での民間企業も多くある。.

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ジュネーヴ

ュネーヴ(Genève、Geneva)はスイス西部、レマン湖の南西岸に位置する都市(コミューヌ)。フランス語圏に属し、ジュネーヴ州の州都である。.

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ジョイントベンチャー

ョイントベンチャー.

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租税回避

租税回避(そぜいかいひ)とは、合法な租税負担の軽減・排除のこと。主に税法や課税庁の意図しない方法で行われる点で節税と区別される。2001年度税制改正により、非居住者に対する公社債利子の源泉徴収について、一括登録国債については、国際カストディアンを経由した場合も非課税対象となされた。.

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無限連鎖講

無限連鎖講(むげんれんさこう)とは、金品を払う参加者が無限に増加するという前提において、二人以上の倍率で増加する下位会員から徴収した金品を、上位会員に分配することで、その上位会員が自らが払った金品を上回る配当を受けることを目的とした金品配当組織のことである。.

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LGTリヒテンシュタイン銀行

LGT Bank in Liechtenstein, Head Office, Vaduz, Liechtenstein. LGTリヒテンシュタイン銀行 (Liechtenstein Global Trust) は、リヒテンシュタインに本拠を置くプライベートバンクグループ。経営母体はリヒテンシュタイン侯爵家。.

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投資信託

投資信託(とうししんたく)は、多数の投資家から販売会社を通じて出資・拠出されてプールされた資金を、運用会社に属する資産運用の専門家(ファンドマネージャー、ポートフォリオマネージャー)が、株式や債券、金融派生商品などの金融資産、あるいは不動産などに投資するよう指図し、運用成果を投資家に分配する金融商品。運用による利益・損失は投資家に帰属する。投資信託は流動性のある一項有価証券である集団投資スキーム(collective investment scheme)は二項有価証券という別物に分類される。投資事業組合や、ファンドないし投資ファンドは多くの場合二項有価証券である。。アメリカでは戦前から独占手段として利用されている。.

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投資ファンド

投資ファンド(とうしファンド、Investment fund)は、複数の投資家から集めた資金を用いて投資を行いそのリターンを分配する仕組みをいう。単にファンドともいう。投資信託として組成されることがあるが、一方で、いわゆる投資事業組合として組成されることもあり、文脈によってはいずれか一方のみを指すことも多い。会社型投信、契約型投信などに分類される 投資家となる者から資金を集めて1つの財団的まとまりとすることで、その資金を投資した場合の規模のメリットや、影響力の強化を図ることとなる。投資家側からみると、投資ファンドは一定の利回りを目標利回りとして設定するなどしており、その運用内容を魅力として投資することがある。また、実際の投資家に代わって対象会社に対する影響力の行使を行うなど、表に実際の投資家が出てこない形で投資が行える点もメリットとなっている。 投資ファンドの実際の投資はファンド・マネージャーと一般に呼ばれる投資の責任者が担当する。運用者への報酬は、基本的な管理報酬と、運用実績に応じた歩合的な報酬が一般的である。 日本法上における投資ファンドは、一般に組合、投資事業有限責任組合などの法形式をとって組織する場合と、投資信託を用いる場合が見られる。金融機関などの投資関連部門と比べると、法規制などによるコントロールが厳しくないことから、比較的機動的な運用が可能であり、また必要に応じてファンドの形態を使い分けることができることなどから、便宜的な投資のための資金の受け皿として用いられている面がある。.

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欧州投資基金

欧州投資基金(おうしゅうとうしききん)は1994年にルクセンブルク市に設置された金融機関。出資者とその出資比率は欧州投資銀行が60%、欧州委員会が30%、残りが欧州連合 (EU) 域内の民間金融機関となっている。.

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未公開株

未公開株(みこうかいかぶ)とは、株式公開していない株式。非公開株あるいはプライベート・イクイティーとも。1990年代半ばの300億ドルから2006/2007年には7,000億ドルに膨れ上がった30年以上にわたる堅調な成長の後、業界は「成熟段階」に入る典型的な症状を示している。.

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1955年

記載なし。

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1962年

記載なし。

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2004年

この項目では、国際的な視点に基づいた2004年について記載する。.

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2006年

この項目では、国際的な視点に基づいた2006年について記載する。.

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2011年

この項目では、国際的な視点に基づいた2011年について記載する。.

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